Регистр маржинальных сделок

Правила форума

Anlx

 

 

Рег.: 22.06.2009

Сообщений: 133

Сообщ. #1 от 21.10.2009 15:19 Важно
Ситуация такова, что есть профучастник, который работает по субброкерской схеме. Вышестоящий брокер пердоставляет его клиентам маржинальные займы (через сделки репо). В таком случае, если фактически займ пердосталяет не профучастник, а его вышестоящий брокер, должен ли профучастник вести субрегистр учета маржинальных сделок, расчетов по ним, и учет по ним ЦБ??

frekenbok68

 

 

Рег.: 19.04.2007

Сообщений: 144

Сообщ. #2 от 22.10.2009 14:11 Стандартное
Думаю, что вышестоящий брокер предоставляет займ вам, как своему клиенту, а вы уже кредитуете своих клиентов и такие сделки являются маржинальными. Субрегистр вести надо.

Anlx

 

 

Рег.: 22.06.2009

Сообщений: 133

Сообщ. #3 от 09.12.2009 13:50 Стандартное

Цитата:

Думаю, что вышестоящий брокер предоставляет займ вам, как своему клиенту, а вы уже кредитуете своих клиентов и такие сделки являются маржинальными.


Объясню схему поподробнее.
У нас единый брокерский счет. Вышестоящий брокер видит общий счет, мы уже сами лимитируем своих клиентам. По концу торгового дня, после загрузки всех сделок, при нехватки д/с у клиента с услугой плеча мы формируем по нему сделки Репо на недостающюю сумму. Затем мы подаем Вышестоящему брокеру порученя по сделкам репо.
Разница между 1 и 2 частью репо-это комиссия Вышестоящего брокера. В свою очередь мы также берем свою комиссию с клиентов за эту услугу.
Меня все-таки волнует вопрос о необходимости вести регист маржинальных сделок. Если да, то почему, если мы фактически не даем клиентам свои деньги, клиент остается должен вышестоящему брокеру. Помогите, пожалуйста, разобраться.

DBS

 

 

Рег.: 25.01.2010

Сообщений: 20

Сообщ. #4 от 25.01.2010 14:30 Стандартное
Cхема понятная и распространенная. НО! Не забывайте о том, что кроме маржинальных сделок, есть еще необеспеченные ( 06/24 пзн от 7 марта 2006 года). Этот тип сделок тоже должен учитыватся в регистре маржинальных сделок и по этим сделкам расчитывается уровень маржи. А вот сделки Репо в этом регистре учитывать не нужно, так как они фактически не являются маржинальными, а наоборот направленны на покрытие обязательств по необеспеченным сделкам.

frekenbok68

 

 

Рег.: 19.04.2007

Сообщений: 144

Сообщ. #5 от 25.01.2010 23:30 Стандартное

Цитата:

почему, если мы фактически не даем клиентам свои деньги, клиент остается должен вышестоящему брокеру. Помогите, пожалуйста, разобраться.


Ваши клиенты не являются клиентами вышестоящего брокера. Вышестоящий брокер кредитует вас, а вы уже своих клиентов, поэтому сделки маржинальные, вести субрегистр надо.

 

Для того чтобы участвовать в форуме, зарегистрируйтесь на сайте. Если вы уже регистрировались, войдите на сайт НАУФОР, используя свой e-mail и пароль.

Script Execution time: 0,234
6 queries used